现金流量套期工具是什么意思?

现金流量套期工具是用来管理企业未来现金流量波动的金融工具。比如企业担心未来原材料涨价，可以通过期货合约锁定价格，减少成本波动风险。这类工具包括远期合约、期权和互换等，主要针对已确定承诺或预期交易。企业使用这些工具可以稳定现金流，避免市场变化带来的财务冲击。

现金流量套期的应用

某公司计划三个月后进口一批货物，担心汇率上升会增加成本。公司可以买入外汇期权，锁定汇率上限。如果汇率上涨，期权收益可以弥补损失；如果汇率下跌，公司放弃行权，享受低价。这样企业既能控制风险，又保留了市场有利时的灵活性。实际操作中，企业需评估套期有效性，确保工具与风险敞口高度匹配。