外汇互换是什么意思?

外汇互换是两种货币之间的交换协议。比如一家中国公司需要美元，一家美国公司需要人民币，双方可以约定在未来某个时间点换回本金。这种交易能帮助企业规避汇率风险，锁定成本。互换金额一般较大，期限从几个月到几年不等。银行和跨国公司常用外汇互换管理资金流动。

外汇互换的运作方式

外汇互换分两步进行。第一步是本金交换，双方按当前汇率互换货币。第二步是利息支付，一方按固定利率付息，另一方按浮动利率付息。最后一步是本金再交换，按原汇率换回货币。整个过程相当于两笔外汇交易的组合，既能满足短期资金需求，又能对冲长期汇率波动。