牛市价差策略风险和收益有限还是无限?

牛市价差策略的收益和风险都是有限的。

对比

牛市价差策略：通过买入较低行权价的看涨期权，同时卖出较高行权价的看涨期权构建。最大收益等于两个行权价之差减去权利金成本，例如行权价10元和15元的期权，差价5元，权利金1元，最大收益4元。最大亏损为支付的全部权利金，这里为1元。风险和收益都被提前锁定，适合温和上涨行情。

普通买入看涨期权：支付权利金后，收益随标的资产价格上涨而无限增长，例如行权价10元的期权，标的涨到20元，收益翻倍。但亏损仅限于权利金，风险有限。这种策略适合强烈上涨行情，但需要更大波动才能盈利。